In der Vermögensverwaltung wird die Eigentumsaufspaltung hauptsächlich dazu genutzt, die Vermögensübertragung zu optimieren, bestimmte Steuerkosten zu senken oder das Halten von Immobilien und Finanzanlagen zu organisieren.
Die Eigentumsrechte werden dann in zwei Komponenten unterteilt:
- bloßes Eigentum (Nuda Proprietas);
- Nießbrauch (Ususfructus).
Der bloße Eigentümer hält den Vermögenswert rechtlich gesehen, während der Nießbraucher das Recht behält, den Vermögenswert zu nutzen oder die Erträge daraus zu ziehen.
Die Eigentumsaufspaltung kann auf eine Immobilie, Anteile an einer SCPI (Immobiliengesellschaft), ein Wertpapierportfolio oder bestimmte Vermögensplanungsverträge angewendet werden.
Die Eigentumsaufspaltung in Zahlen
Die Eigentumsaufspaltung beinhaltet die Trennung von bloßem Eigentum und Nießbrauch. Für die Berechnung der Schenkungs- oder Erbschaftsteuer wird der Wert des Nießbrauchs nach einer Steuertabelle ermittelt, die vom Alter des Nießbrauchers abhängt. Beispielsweise beträgt der Nießbrauch vor dem 21. Lebensjahr 90 % des Vermögenswertes, verglichen mit 50 % zwischen 51 und 60 Jahren und nur 10 % ab 91 Jahren. Diese Tabelle ist in Artikel 669 des französischen Steuergesetzbuches (CGI) festgelegt und stellt eine wesentliche Referenz für Vermögensübertragungen dar.
Was ist der Unterschied zwischen Nießbrauch und bloßem Eigentum?
Nießbrauch ist das Recht, einen Vermögenswert zu nutzen und die Erträge daraus zu ziehen.
Im Falle einer Mietwohnung kann der Nießbraucher beispielsweise:
- in der Immobilie wohnen;
- sie vermieten;
- die Miete einziehen.
Der bloße Eigentümer hingegen besitzt den Vermögenswert, kann ihn jedoch nicht unmittelbar nutzen, solange der Nießbrauch besteht.
Am Ende der Eigentumsaufspaltung – im familiären Kontext in der Regel mit dem Tod des Nießbrauchers – erlangt der bloße Eigentümer automatisch das volle Eigentum zurück, in den meisten Fällen ohne zusätzliche Kosten.
Dieser Mechanismus wird in der Vermögensverwaltung häufig eingesetzt, um eine schrittweise Übertragung vorzubereiten.
Warum sollte man die Eigentumsaufspaltung in der Vermögensverwaltung nutzen?
Die Eigentumsaufspaltung ist ein besonders wirkungsvolles Instrument der Vermögensplanung.
Sie kann eingesetzt werden, um:
- einen Nachlass vorzubereiten;
- Vermögen zu geringeren Steuerkosten zu übertragen;
- einen überlebenden Ehegatten abzusichern;
- die Immobilienvermögensteuer (IFI) zu optimieren;
- eine Immobilienstrategie zu strukturieren;
- bestimmte Schenkungssteuern zu senken;
- die Übertragung eines Familienunternehmens vorausschauend zu planen.
Im Rahmen einer Vermögensstrategie ermöglicht die Eigentumsaufspaltung oft eine schrittweise Übertragung von Vermögen, während bestimmte Rechte oder Einkünfte zurückbehalten werden.
Aus diesem Grund wird sie häufig von Familien mit erheblichem Immobilienvermögen genutzt.
Wie funktioniert eine Schenkung unter Vorbehalt des Nießbrauchs?
Im Rahmen einer Schenkung mit Eigentumsaufspaltung können Eltern das bloße Eigentum an einem Vermögenswert auf ihre Kinder übertragen, während sie sich den Nießbrauch vorbehalten.
Dies bedeutet, dass sie in der Regel weiterhin:
- den Vermögenswert nutzen;
- die Erträge daraus beziehen;
- ein gewisses Maß an Kontrolle über das Vermögen behalten.
Mit dem Tod der Nießbraucher erlangen die Kinder automatisch das volle Eigentum.
Der Hauptvorteil besteht darin, dass die Schenkungssteuer nur auf den Wert des bloßen Eigentums und nicht auf das volle Eigentum berechnet wird.
Dieser Wert hängt vom Alter des Nießbrauchers ab, gemäß einer von den Behörden festgelegten Steuertabelle.
Ist die Eigentumsaufspaltung steuerlich effizient?
Ja, die Eigentumsaufspaltung bietet in der Vermögensverwaltung mehrere steuerliche Vorteile.
Sie kann insbesondere Folgendes ermöglichen:
- Senkung der Schenkungssteuer;
- Optimierung der Erbschaftsplanung;
- Begrenzung der Bemessungsgrundlage für die IFI in bestimmten Fällen;
- vorausschauende Planung eines Nachlasses;
- Verbesserung der Gesamteffizienz der Vermögensplanung.
Die Eigentumsaufspaltung muss jedoch mit Vorsicht angewendet und in eine kohärente Vermögensstrategie integriert werden.
Die zivilrechtlichen, steuerlichen und familiären Auswirkungen müssen vor jeder Transaktion sorgfältig analysiert werden.
Welche Vermögenswerte können aufgeteilt werden?
Die Eigentumsaufspaltung kann auf viele Arten von Vermögenswerten angewendet werden:
- Immobilien;
- SCPI (Immobiliengesellschaften);
- Wertpapierportfolios;
- Aktien;
- Depotkonten;
- Kapitalisierungsverträge;
- Anteile an Personengesellschaften.
In der Vermögensplanung wird die zeitlich befristete Eigentumsaufspaltung auch bei bestimmten Immobilieninvestitionsstrategien oder Strategien zur Übertragung von Familienunternehmen eingesetzt.
Warum sollte man sich bei der Eigentumsaufspaltung unterstützen lassen?
Die Eigentumsaufspaltung ist eine technische Transaktion, die erhebliche steuerliche, rechtliche und erbrechtliche Folgen haben kann.
Ein Vermögensberater, ein Notar oder ein Steueranwalt kann dabei helfen:
- die richtige Strategie zu wählen;
- bestimmte Fehler zu vermeiden;
- die Besteuerung zu optimieren;
- die Übertragung abzusichern;
- die Struktur an die familiäre Situation anzupassen.
In vielen Fällen fügt sich die Eigentumsaufspaltung in eine Gesamtvermögensstrategie ein, die Immobilien, Vermögensübertragung und Erbschaftsoptimierung kombiniert.
FAQ
Die Eigentumsaufspaltung beinhaltet die Trennung des Eigentums an einem Vermögenswert in Nießbrauch und bloßes Eigentum.
Der Nießbrauch ermöglicht es Ihnen, den Vermögenswert zu nutzen oder die Erträge daraus zu ziehen. Das bloße Eigentum entspricht dem rechtlichen Eigentum an dem Vermögenswert, ohne unmittelbar davon profitieren zu können.
Die Eigentumsaufspaltung kann insbesondere dazu genutzt werden, die Vermögensübertragung zu optimieren und bestimmte Steuerkosten zu senken.
Die Eigentumsaufspaltung kann auf Immobilien, SCPI, Aktien oder bestimmte Finanzanlagen angewendet werden.
Ja, in einigen Fällen. Die Übertragung des bloßen Eigentums kann die steuerliche Bemessungsgrundlage für eine Schenkung verringern.
